De kern van invaren: Overgang naar het nieuwe pensioenstelsel

Whatsup met Wtp!

In deze kennisreeks duiken we samen met verschillende experts uit het vakgebied in de nieuwste ontwikkelingen rondom de Wet Toekomst Pensioenen (Wtp). Van belangrijke veranderingen tot de impact voor verschillende betrokkenen – we nemen je stap voor stap mee in wat je moet weten. Deze keer bespreken we over de nieuwe regelingen die voor 1 januari 2028 geregeld moeten zijn, het ‘invaren’ van het oude naar het nieuwe pensioenstelsel . Laat je informeren en blijf helemaal up-to-date over de toekomst van jouw pensioen!

De Wet toekomst pensioenen (Wtp) stelt pensioenfondsen voor de opdracht om opgebouwde aanspraken vóór 1 januari 2028 in te passen in nieuwe regelingen. Dit zogenaamde ‘invaren’ van afspraken vraagt veel van pensioenfondsen, maar zeker ook van hun deelnemers. Wat zijn de gevolgen? Waar moeten we op letten? We spraken erover met Yde Starreveld, AO-Specialist bij PGGM.

Wat is invaren en waarom is het zo belangrijk voor pensioenfondsen?

Pensioenfondsen willen heel graag voorkomen dat het oude en het nieuwe pensioenstelsel naast elkaar blijven bestaan, want dat zou leiden tot 80 jaar lang dubbele administratie. Dat kunnen zij doen door pensioenaanspraken uitgedrukt in euro’s per jaar (bijvoorbeeld: u krijgt van ons vanaf uw 68e verjaardag ieder jaar € 10.000 uitgekeerd) in één keer om te zetten naar ‘een zak met geld’ (bijvoorbeeld: er zit op dit moment € 200.000 in uw persoonlijke pensioenpot. Dat noemen we invaren.

Welke uitdagingen brengt dat voor pensioenfondsen met zich mee?

Ik denk dat de rekenkundige aanpak van het omzetten niet eens zo moeilijk is. Er zijn al afkoopfactoren beschikbaar per leeftijd, voor kleine pensioenaanspraken. Die kun je ook hanteren voor de grote pensioenaanspraken. Uitdagender wordt de compensatie van de zogenaamde middengroep. 45- tot 55- jarigen worden door de overgang van het stelsel namelijk benadeeld en zullen op enige manier gecompenseerd moeten worden. Dat zit in de aard van de pensioenopbouw in het huidige stelsel, waarbij je als jongere eigenlijk iets te veel voor een euro pensioen betaalt en als oudere juist iets te weinig.

En hoe is dat voor deelnemers? Waar moeten zij op letten?

Mijn belangrijkste advies is: reken jezelf niet rijk als je door invaren straks ineens een som geld tot je beschikking hebt. Een pensioenpot van € 300.000 klinkt als veel geld, maar is per jaar maar € 15.000, minder dan het minimumloon dus. Op het moment dat mensen zich dat realiseren, is het voor de meesten te laat om daar nog wat aan te kunnen veranderen. Daar tegenover staat wat mij betreft dat het pensioen veel individueler wordt. Daar kun je je voordeel mee doen. Je pensioenpot wordt echt jouw persoonlijke spaarpot voor je oude dag.

Hoe kunnen pensioenfondsen risico’s het beste ondervangen?

Ieder pensioenfonds is met die risico’s bezig, dus we zijn gelukkig op tijd begonnen. Nu is het zaak om te blijven communiceren naar deelnemers in termen van verwachte uitkeringen, zoals ook gebeurt op Mijnpensioenoverzicht.nl. Dat is beter te begrijpen voor de meeste mensen. Het is daarbij belangrijk om de communicatie allereerst te richten op mensen die dicht tegen hun pensioenleeftijd aanzitten.

Die groep, ongeveer de geboortejaren 1957 – 1963 moet over niet al te lange tijd een keuze maken over het uit laten keren pensioen. Daarnaast denk ik dat het van groot belang is om duidelijke afspraken te maken over criteria en die goed vast te leggen. Op basis van welke gronden werden de pensioenaanspraken op moment X met rekenfactor Y omgezet op moment Z in een hoeveelheid geld in de individuele spaarpot? Als je dat niet goed vastlegt, kun je over een aantal jaar de nodige rechtszaken over eigendomsrecht verwachten.

Welke ontwikkelingen kunnen volgens jou invloed hebben op het succes van invaren?

De uitkeringsfase wordt veel volatieler. Pensioenuitkeringen zullen sneller stijgen, maar ook sneller dalen. De stand van de economie en het rendement van de fondsen op de financiële markten zal heel bepalend zijn hoe stabiel en/of instabiel de uitkeringen zullen zijn. Dat is natuurlijk wel tegenstrijdig aan wat pensioen zou moeten zijn: een stabiele uitkering in je laatste levensjaren.

Wil meer weten over het nieuwe pensioenstelsel of specifiek over het begrip ‘invaren’. Stuur een berichtje naar Yde Starreveld via: yde.starreveld@talent-pro.com